融资统筹

银川通联资本在金融服务与资本运作板块，涵盖供应链贸易，融资统筹及资本运营，股权投资、项目投资及产业投资三个方向。其中，融资统筹及资本运营由集团资本运营事业部负责管理。

（一）融资统筹

融资统筹业务基于集团逐步推进的全面预算管理实现，从资金、投资、融资三方面实行计划和预算管理，整体覆盖偿债资金、投资资金和生产运维资金。通过融资统筹管理，充分实现集团内部资金充分利用、流动性充裕且收益最大化。各级企业实行分级分类授权，由集团资本运营事业部统筹管理集团融资工作。

通联资本成立至今，累积融资超过420亿元，年平均融资额80亿元，融资品种包括银行贷款、短期融资券、中期票据、PPN、企业债、公司债、项目收益债、美元债、永续债、资产证券化、融资租赁、信托贷款等，平均综合融资成本约5.5%；集团本部累积融资超过180亿元，平均成本约5.0%，其中，集团本部在短期融资券、中期票据、美元债等融资工具上多次斩获全国同期最低票面利率的殊荣。据统计，目前和集团整体保持长期稳定的授信或合作的金融机构和服务单位达到50家。

融资资质方面，通联资本本部获得国内AA+评级及穆迪国际Baa3、惠誉国际BBB评级，在城投公司“白皮书”AA+企业中排名前50；下辖子公司城投公司、房投公司亦获得AA+国内评级，展望均为稳定。银川通联资本集团在资本市场债券业务日趋成熟的同时，也在继续整合打造新的平台主体，争取更多的投资级评级。

底层资产方面，通联资本集团合并资产超过470亿元，现已形成以城市基础设施建设、公共交通运营、燃气供应、图书音像制品销售为业务主体，资产管理、文化旅游、停车场运营等业务为补充的多元化经营的业务体系。除多家公司具备发行融资债券的功能外，文旅、园区投资、公交公司等均为成熟的融资租赁主体，资产管理公司、房投公司具备成熟的资产证券化条件。

融资创新方面，通联资本2015年创下宁夏地区首个AA+评级企业、宁夏地区首单中期票据，2017年创下西北地区首单美元债和穆迪评级，2019年创下宁夏地区首个惠誉评级。2020年3月，成功发行公交公司客票收费收益权资产证券化项目，在此之前全国发行该类产品不超过30单；在境外疫情爆发期间，仅有数家AAA企业成功发行海外美元债时，通联资本成功以AA+资信评级发行3亿元美元债，认购3.01倍。

（二）资本运营

作为银川市最大的国有资产投资运营平台，银川通联资本始终坚持深度参与资本市场业务，在盛大游戏、法国SMCP等多个境内外ipo项目均有成功投资、退出案例。在集团整体投资规划中，除传统项目投资外，通联资本始终坚持作为财务投资人，通过招商引资及与政府引导基金合作，覆盖银川市民生服务、城市运营、工农、医疗、金融等超过20个板块的投资项目。

随着银川市整体经济不断发展，通联资本产业领域不断拓宽，公司拟于“十四五”期间通过收购、借壳或孵化，打造属于通联资本的上市企业，同时培养一支专业队伍，深度对接资本市场，通过股权融资进一步拓宽公司融资渠道。